★股票程式交易SOP

     在我所有程式交易投資組合中，我花最少時間管理，也最不用操心的大概就是股票程式交易，最近有人在問，今天我就花點時間，跟讀者分享一下股票程式交易的心得。
     其實要切入股票程式交易，遠比大家想的都容易，也比大家熟悉的期貨程式交易來的簡單，其關鍵就在於股票商品數量夠多，而且有全球的市場，永遠都找得到容易創新高的股票，也很容易找得到每天都在破底的股票，既然選商品是重點，那麼策略就不是太重要了。下面是我提供要切入股票市場的SOP，供資金水位高的人參考：


[步驟1] 準備一隻簡單的策略
     股票交易一律使用日K進行交易，所以就不需要收集分鐘K線資料，也不會有細部回測的問題。首先，你需要準備一隻簡單的策略，通常程式碼很簡單，任何人花點心思一定寫得出來，你可以用兩條均線，多頭排列的時候破高就做多；也可以簡單用個SAR、MACD或是布林通道突破寫策略。

     到這裡，先隨便準備一兩個商品，進行回測，直到測出好的結果再停止。注意，不要有過多的最佳化，否則會無法通過下一個步驟的考驗。回測手續費記得要設。



[步驟2] 使用台灣100內所有股票進行測試

     把步驟1的策略丟到MC的Portfolio或是Portfolio Trader針對台灣100裡所有股票進行回測，在不改任何參數的情況下，如果回測出類似下面的結果，表示你的策略有穿透性，可適用大多數的股票，如果不行的話，請回到上一個步驟重新開發策略。

    到這裡一定有人會問，為什麼要使用台灣100進行回測？ 理由很簡單，台灣100都是屬於相對較有成交量的股票，而且歷史資料大多比較齊全，更重要的是裡面充斥著牛皮股，例如2330台積電、2002中鋼、2891中信金、1101台泥等大型股票，這些股票幾乎都沒有什麼波動，大部分的策略丟進去測，都會因為這些拖油瓶把績效變難看。換句話說，如果單一策略用等量的資金分配到這100檔股票，如果表現還是不錯的話，表示這個策略具有泛用性。


[步驟3] 定期找出股票池，丟入投組

    其實到步驟2，你已經完成了，這個時候你會發現，只要隨便丟個50檔股票以上(不管是大型股或是小型股)到投資組合裡面去跑，回測都會很漂亮，到了這一步，你的策略基本上已經不會失效了，接下來要花心思的就是去找出更有效率的股票。

     選股的頻率，我自己是每一季會選一次，第一次通常比較辛苦，要從市場中找到一堆看起來順眼的股票，之後就比較簡單了，因為只要替換某幾隻股票就可以了，選股的技巧百百種，我自己是索羅斯那派的，會優先選出市場上的題材股或是群眾有共識的股票，簡單來說長期易漲的股票，都是有群眾有期待性，然後有題材，也有獲利支撐的股票。反正最壞的打算就是選到一隻不會漲的股票，但是最壞的狀況也不會比選到2002中鋼來得更糟。

    下面這兩檔股票是選股比較成功的例子，我在台股上萬點之後程式才買進作多，雖然大盤一路下跌，但股票部位卻仍然創新高的一個關鍵。

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選股技巧稍微加強一下，很容易跑出來的獲利曲線長這樣…

       我想股票程式交易最大的好處是，對策略的信心度會很高，帳戶隨便就可以打敗大盤。這個交易模式很適合大資金的操作者，例如基金經理人，因為要做的事情只有選股，然後接下來電腦搞定，還滿單純的。


後記：

     今天就先講到這裡。更有趣的是，你會發現這個策略丟到海外也一體適用，我相信程式交易單一策略是沒有聖盃的，最接近的我認為是股票程式交易策略。

     以後有機會再慢慢跟大家分享，我覺得股票程式交易是可以很有趣的。

丟到S&P500及Dow30的大型股測試，也是可以通過考驗的!!!